SERMAYE PİYASASI HUKUKU

6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu'na göre yatırım kuruluşları; aracı kurumlar ile yatırım hizmeti ve faaliyetinde bulunmak üzere kuruluş ve faaliyet esasları SPK tarafından belirlenen diğer sermaye piyasası kurumlarını ve bankaları ifade eder. Bu sebeple bankalar da yatırım kuruluşu kavramı içerisinde yer alır. Doğru cevap B'dir.

Aracı kurumlar, sermaye piyasasındaki yatırım faaliyetlerinden bazılarını münhasıran yapma yetkisi bulunan anonim şirketleri ifade etmektedir. Doğru cevap D'dir.

Sermaye piyasası, mali piyasaların bir alt dalı olarak, orta ve uzun vadeli fon arz ve talebinin karşılandığı piyasaları ifade etmektedir. Yatırım kuruluşları da bu piyasada faaliyette bulunan kurumlardan biridir. İşlevsel olarak yatırım kuruluşlarının asıl faaliyeti, fon arz ve talebinde bulunanlara aracılık etmekten ibarettir. Doğru cevap A'dır.

Sermaye Piyasası Kanunu kapsamına giren yatırım hizmetleri ve faaliyetleri, kural olarak, sadece yatırım kuruluşları tarafından yerine getirilebilecek faaliyetler olarak nitelendirilmiştir. Doğru cevap B'dir.

Faktoring şirketleri, esasen bir sermaye piyasası kurumu türü oluşturmamaktadır. Doğru cevap E'dir.

Aracı kurumlara kuruluş izni verilebilmesi için paylarının hamiline değil nama yazılı olması gerekir. Doğru cevap C'dir.

Servet yönetimi ve finansal planlama yapılması bir yatırım hizmet ve faaliyeti değil; bir yan hizmettir. Doğru cevap E'dir.

Sermaye piyasası araçlarına ilişkin işlemlerle ilgili yatırım araştırması ve finansal analiz yapılması veya genel tavsiyede bulunulması bir yan hizmettir. Doğru cevap A'dır.

Alım satım aracılığı faaliyeti;

tümünü ifade eder. Alım satım aracılığı türlerine ilişkin düzenlemeler nazara alındığında, yatırım kuruluşu yetkisinin düşük seviyeden başlamak suretiyle genişlediği görülmektedir. Emir iletimi faaliyetinde sadece müşteri emri iletilerek bildirim yapılmakta, işlem aracılığında iletim yanında işlemi gerçekleştirme yetkisi verilmekte, portföy aracılığında ise bu ikisine ek olarak işlemin karşı taraf olarak yerine getirilmesi mümkün olmaktadır. Doğru cevap C'dir.

Genel nitelikteki tavsiye ile yatırım danışmanlığı kapsamında yapılan tavsiyelerin birbirinden farkı, esas itibariyle danışmanlıktaki yorum ve tavsiyelerin, müşterinin mali durumu, risk getiri tercihleri gibi özellikleri dikkate alınması suretiyle subjektifleştirilmesinden kaynaklanmaktadır. Doğru cevap D'dir.

Aracı kurumlar yatırım hizmet ve faaliyetlerini gerçekleştiremezler. Bu nedenle doğru şık “e”dir.

Yatırım hizmet ve faaliyetleri sadece yatırım kuruluşları tarafından yerine getirilebilecek faaliyetlerdendir. Bu nedenle doğru şık “e”dir.

Aracı kurumlara kuruluş izni verilebilmesi için anonim ortaklık şeklinde kurulmuş olması zorunludur. Bu nedenle doğru şık “a”dır.

Aracı kuruluş kurucu ortakları gerçek veya tüzel kişi olabilir. Bu nedenle doğru şık “a”dır.

Aracı kurumların kuruluşuna Sermaye Piyasası Kurulu izin verir. Bu nedenle doğru şık “c”dir.

Asgari kuruluş sermayesinin nakit ve tam olarak ödenmiş olması aracı kuruluşların faaliyet izni alabilmeleri için gerekli genel şartlardan biridir. Bu nedenle doğru şık “d”dir.

Faaliyet izninin verildiği tarihten itibaren 1 yıl süreyle ilgili izin kapsamında her­hangi bir faaliyette bulunulmaması yatırım kuruluşlarının faaliyet izninin iptaline neden olan hallerden değildir. Bu nedenle doğru şık “a”dır.

Sermaye piyasası araçlarının kendi hesabından alım ve satımı yatırım kuruluşlarının yürütebileceği yatırım hizmet ve faaliyetlerinden biridir. Bu nedenle doğru şık “b”dir.

Servet yönetimi ve finansal planlama yapılması yatırım kuruluşlarının yürütebileceği yan hizmetlerden biridir. Bu nedenle doğru şık “e”dir.

Sermaye piyasası araçlarıyla ilgili emirlerin, yatırım kuru­luşu tarafından müşteri hesabına gerçekleştirilmesi, işlem aracılığını açıklamaktadır. Bu nedenle doğru şık “a”dır.